الدرهم غير قابل للتحويل بحرية. ولتمكين غير المقيمين والمغاربة المقيمين بالخارج من الاستثمار بالمغرب دون حبس رأسمالهم فيه، أحدثت أنظمة الصرف نظاماً خاصاً: الحساب بالدرهم القابل للتحويل.
ومبدؤه يختصر في جملة واحدة: الأموال التي تدخله بالعملة الأجنبية، متتبَّعة على الوجه الصحيح، يمكنها أن تخرج منه بالعملة الأجنبية. أما ما يدخل بدراهم عادية فلا يستفيد من أي ضمانة للخروج.
وهي أهم قاعدة في هذه الصفحة، وأغلاها ثمناً حين تُكتشف متأخراً.
الوثائق المطلوبة
- جواز السفر أو البطاقة الوطنية للتعريف الإلكترونيةساري المفعول
- ما يثبت الإقامة بالخارجبطاقة الإقامة، أو بطاقة المقيم، أو التسجيل القنصلي
- ما يثبت العنوان بالخارجفاتورة حديثة
- إشعار التحويل بالعملة الأجنبيةيُحتفظ به دون حد زمني - فهو حجة الحق في التحويل إلى الخارج
المسطرة خطوة بخطوة
- فتح الحساب المناسب منذ البداية
قل للبنك صراحة إنك تريد حساباً بالدرهم القابل للتحويل. ولا تفترض أن ذلك تلقائي لأنك مغربي مقيم بالخارج.
- عدم التغذية إلا بالعملة الأجنبية
تحويل من الخارج، أو صرف عملة أجنبية مستوردة ومصرَّح بها. فإيداع أموال نقدية بالدرهم يُفقد النظام.
- أرشفة كل عملية
إشعارات التحويل، وأوراق الصرف، والكشوف. فبدون تتبع، لا تحويل إلى الخارج.
- الاستثمار انطلاقاً من هذا الحساب
شراء عقار، أو اكتتاب في رأسمال شركة: يجب أن ينطلق الأداء من الحساب القابل للتحويل حتى يرث الاستثمار هذه الصفة.
- التحويل إلى الخارج عند الأوان
حصيلة إعادة البيع، والأكرية، والأرباح الموزعة: يدرس البنك الملف على أساس ما يثبت مصدر أموالك.
أخطاء يجب تجنبها
- تغذية الحساب القابل للتحويل بأموال نقدية بالدرهم: فالعملية تُفقده طبيعته.
- أداء جزء من ثمن الشراء انطلاقاً من حساب عادي - فهذا الجزء يفقد الاستفادة من النظام.
- إتلاف إشعارات التحويل بعد بضع سنوات. فهي تُستعمل بعد خمس عشرة أو عشرين سنة، عند إعادة البيع.
- الخلط بين الحساب القابل للتحويل والحساب بالعملة الأجنبية: فالأول محرَّر بالدرهم، والثاني يحتفظ باليورو أو بالدولار. ومخاطرة الصرف ليست واحدة.
أسئلة شائعة
ما الفرق مع حساب بالعملة الأجنبية؟
يحتفظ الحساب بالعملة الأجنبية بيوروهاتك أو بدولاراتك: لا مخاطرة صرف، لكن لا استعمال مباشر بالمغرب. أما الحساب بالدرهم القابل للتحويل فيحوّل عند الدخول، وهو ما يعرّض لمخاطرة الصرف لكنه يتيح الأداء في عين المكان مع الاحتفاظ بالحق في التحويل إلى الخارج.
هل أكرية عقار اشتُري بالعملة الأجنبية قابلة للتحويل إلى الخارج؟
تستفيد مداخيل استثمار أُنجز بالعملة الأجنبية وصُرِّح به بانتظام من حق في التحويل، ضمن الشروط التي تحددها أنظمة الصرف. ويدرس البنك كل طلب بناءً على الوثائق المثبتة.
هل يمكن تحويل حساب عادي إلى حساب قابل للتحويل؟
لا. فمصدر الأموال هو ما يحدد النظام، لا تسمية الحساب. ويظل رأسمال مكوَّن بدراهم عادية خاضعاً لقواعد القانون العام.
هل يهم هذا النظام الأجانب غير المغاربة أيضاً؟
نعم، فغير المقيمين الأجانب المستثمرون بالمغرب يخضعون لمنطق مماثل: استثمار بالعملة الأجنبية مصرَّح به على الوجه الصحيح، وحق في تحويل الحصيلة.
آخر تحديث: يناير 2026 · تقدير إرشادي - تحقق لدى الإدارة المختصة.